大额存单质押摆账

当前位置: 主页 > 大额存单质押摆账

【经济日报】大额存单,你的投资新选择?

从今年6月15日首发至今,大额存单已进入连续发行期,发行机构也由最初的9家商业银行扩大到包括城商行、农商行、外资银行在内的102家机构。

【经济日报】大额存单,你的投资新选择?(图1)

所谓大额存单,是指由银行业存款类金融机构面向个人、非金融企业、机关团体等发行的一种大额存款凭证,以人民币计价。作为一般性存款,大额存单比同期限定期存款有更高的利率,大多在基准利率基础上上浮40%,而定期存款一般上浮20%左右。

不过,据《经济日报》记者了解,不少商业银行的个人大额存单原定规模并未售完,“成长性尴尬”正逐渐显露:一方面,“个人版”大额存单起存门槛并不低,30万元起存,以1万元为单位递增;另一方面,理论上的“可提前支取、可办理质押、可转让”目前仅实现了前两者,可转让之路尚需时日。


“安全性”?更胜一筹


“客户在网点咨询大额存单时,最常问的问题比较集中,比如,安全吗?和银行理财比哪个收益更高?门槛是多少?怎么买?”中国银行北京丰台路支行一位柜员说,目前,大额存单的购买途径比较灵活,客户如果决定了要买哪家银行的大额存单,既可去该银行的线下网点,也可使用该银行的网银、手机银行等线上渠道。

不过,对任何产品的购买行为应基于对其的理性认知。因此,在按下“存入键”前,需首先了解大额存单的产品属性、期限、利率水平、能否提前支取、计息规则等一系列细节问题。

除了面向个人的大额存单有门槛,面向企业的大额存单也同样有,其起存金额为1000万元,以100万元递增,二者均在购买当日起计息。

由于产品属性不同,大额存单与理财产品相比更具“安全性”。中国人民银行在今年6月2日公布的《大额存单管理暂行办法》中明确提出,大额存单属于一般性存款,受存款保险保障。相比之下,理财产品则属于投资标的,投资者需自担市场风险。


“提前支取”?留意细则


需要注意的是,除了统一的产品属性,各家商业银行大额存单的期限、利率水平、计息规则均有差异,对于能否提前支取也有不同规定。

“个人客户购买前一定要仔细阅读产品说明书,因为即使同一家银行发行,不同批次、不同期限的大额存单也有规则细节的差异。”招商银行北京宣武门支行的一位大堂经理表示。

从产品期限看,按照管理办法,大额存单可发行9个期限品种,目前市场上已出现8个期限品种,分别为1个月、3个月、6个月、9个月、1年、18个月、2年、3年,尚未出现5年期品种。利率水平上,大额存单发行利率以市场化方式确定,既可采用固定利率,也可采用浮动利率,即以上海银行间同业拆借利率(Shibor)为浮动利率基准计息。

目前各家银行在实践中,大额存单计息类型均为固定利率,多数在基准利率基础上上浮40%,尚未出现浮动利率方式。中国银行日前发行的第3期个人大额存单公告显示,其3个月、6个月、1年、2年、3年期产品的年化利率分别为2.24%、2.52%、2.80%、3.64%、4.55%,而同期限定期存款的基准利率分别为1.60%、1.80%、2.00%、2.60%和3.25%。

从计息规则上看,能否提前支取是影响付息方式的关键因素。《经济日报》记者对比多家银行不同批次大额存单的产品说明书发现,如果约定不可提前支取,则到期一次性还本付息;如果约定可以提前支取,当客户全部提前支取时,根据实际存期靠档计息,假如客户仅提前支取了一部分,提前支取的那部分按支取日银行挂牌活期存款利率计息,提前支取后剩余的金额仍遵从原存单计息规则。

“部分提前支取后,存单余额应不低于本期产品的认购起点金额。”中国建设银行相关负责人说,如低于则应办理全额提前支取。需要注意的是,如果客户的大额存单处于正在办理资信证明、质押、司法冻结等异常状态,则当时不能提前支取。


“可转让”?尚需时日


“分析投资标的时,要综合考量收益性、安全性、流动性三个因素,不可只看其一,这是投资常识。”工行资产管理部人士表示,投资者都希望遇到三因素俱佳的“完美标的”,但现实是,如果能兼顾两个因素,就已经属于优质标的了。

上述人士说,虽然从属性上看,大额存单属于一般性存款,但“三因素法”仍适用。按照管理办法,个人客户购买的大额存单在未到期前,可以将其在二级市场上流通转让,这无疑在“流动性”上加了分。“由此看来,如果把大额存单和同期限的部分封闭式理财产品相比,其收益率虽略低,但安全性、流动性更胜一筹。”

“从国际经验看,成熟金融市场国家的大额存单都可以流通转让,而且活跃的二级市场是推进存单市场发展的重要前提。”中国人民银行相关人士表示,按照《大额存单管理暂行办法》,大额存单转让可通过第三方平台开展,转让范围限于非金融机构投资人及中国人民银行认可的其他机构。

但是从目前的实践看,由于具体转让平台、转让细则等尚未最终明确,各家银行发行的个人大额存单均暂定为“不可转让”,通过“可提前支取”来实现流动性优势。

华夏银行金融市场部人士认为,大额存单6月15日首发至今尚不足两个月,今后随着转让机制的逐渐明晰,“可转让”将取代“可提前支取”成为常态。


相关文章

95.6%的人还阅读了以下文章

银行保函怎么办理(办理银行保函有哪些方案)

银行保函怎么办理?办理银行保函有两种方案。第一种,是企业自己在有银行授信额度,直接到银行办理即可,用企业授信办理银行保函会占用信用额度,用授信来办理银行保函,在担保期限到了之后才能恢复额度。占用一千万...

阅读更多

什么是验资报告?代办验资报告

什么是验资报告?验资报告,Capital(Contribution)Verification Report,是指注册会计师根据《中国注册会计师审计准则第1602号-验资》的规定,在实施审验工作的基础上...

阅读更多

委托验资需要提供哪些资料?

验资报告是指注册会计师根据《中国注册会计师审计准则第1602号-验资》的规定,在实施审验工作的基础上对被审验单位的股东(投资者、合伙人、主管部门等)出资情况发表审验意见...

阅读更多